互聯網會創造新的商業模式，互聯網會顛覆現有產業的分工，各種產業因為互聯網的發展，而使得運行模式、盈利模式都發生變化。

  互聯網金融的發展趨勢、商業模式創新、風險防范，以及A2P模式的商業邏輯、渠道創新、產品創新，包括政府管理社會模式的創新，都會在未來若干年內會出現十分顯著的可能很多人想象不到的變化。這就需要我們不斷豐富互聯網金融商業模式，讓它更加有生命力;同時為互聯網金融在發展中融入一些中國特色，能夠服務到有融資需求的中小微企業

  商業模式就是價值創造活動的總和。目前，互聯網金融產品主要包括理財類、支付類和融資類三種。其中，余額寶、理財通等屬于理財類，支付寶、財付通、微信支付等屬于支付類，人人貸、阿里小貸等屬于融資類。商業模式內涵豐富，主要包括戰略定位、客戶選擇、產品創新、客戶體驗、開放合作、平臺經營、社會化營銷、盈利模式等。對于互聯網金融企業來說，要最終贏得用戶、贏得市場，就必須高度重視商業模式的創新。

  一、互聯網金融企業的戰略定位

  在面對互聯網金融發展機遇時，戰略定位可幫助企業解決怎樣作出有利于企業發展的戰略選擇。戰略定位的核心是指企業面臨變化的環境時，應該做什么而不做什么，解決的是不確定性所帶來的新問題。正確的戰略定位能明確企業的發展方向，能更好地拓展企業有優勢的業務，使企業更好地適應市場環境的變化，形成差異化競爭優勢，能更好地激發廣大員工士氣，增強組織活力。

  互聯網金融企業做好戰略定位，要做到以下幾點。一是明確做什么，不做什么，以及未來發展方向和目標。二是要堅持有所為有所不為，聚焦重點，力爭在垂直市場成為市場領先者。三是提高洞察市場環境變化的能力。要對企業面臨宏觀經濟、產業發展、金融政策、市場競爭、客戶需求、技術發展、產業鏈相關企業發展動向以及企業發展中面臨的問題時有全面的把握，以實事求是的態度審視環境，對市場環境的變化有正確判斷，不斷增強戰略的前瞻性和預見性，并及時根據環境的重大變化進行戰略定位調整。

  二、由產品導向向客戶導向轉變

  互聯網金融充滿無限商機，任何企業要在互聯網金融市場中獲得良好發展，就必須實現由產品導向向客戶導向轉變，不斷提升洞察客戶需求的能力。在獲取客戶信息上，企業要拓寬視野。應從源頭出發，不僅要充分利用好企業內部渠道掌握的客戶金融消費的大量數據和信息，而且要拓寬客戶的范圍，以提升客戶感知價值為目標;要把握互聯網金融消費趨勢，了解客戶潛在金融服務需求、客戶消費行為特征、消費心理及客戶自身的經營系統，尤其要掌握客戶經營的任務、目標、判斷標準及需要解決的問題。

  在洞察客戶的方式方法上，企業要堅持創新。在移動互聯網時代，在充分利用自身掌握的客戶數據的基礎上，要充分利用互聯網、微信、微博等新媒體工具，加強與客戶的溝通和互動，多傾聽客戶的聲音，了解客戶需求及建議，挖掘客戶真實需求。

  互聯網金融企業應強化在運營中把握客戶需求的能力，通過開展大數據分析，為產品創新和持續優化、商業模式創新、合作模式創新、服務創新等提供有效支撐。為了適應移動互聯網開發運營一體化的要求，互聯網金融企業可通過挖掘產品使用狀況、用戶在網時間、價值貢獻、消費行為、反饋建議等信息，充分運用大數據分析工具，深入數據挖掘，建立風控模型，發現潛在需求。

  三、做好產品創新，更加重視客戶體驗

  在支付領域，互聯網金融企業應努力開發集線上線下支付功能于一體、適應各類支付需求的支付產品，在保障支付安全的基礎上提高小額支付的便利性;在理財領域，企業應根據客戶需求開發差異化、定制化的理財產品，讓普通用戶也能享受到星級服務;在融資領域，企業應開發基于客戶消費行為的線上線下融資產品;在電商金融領域，企業要以打造集互聯網商品銷售、支付、融資等于一體的綜合化電子商務平臺為核心，滿足廣大消費者和小微企業的貸款需求。

  做好互聯網金融產品創新，要更加重視客戶體驗。互聯網金融企業應從客戶角度出發，適應客戶需求的變化，優化完善金融產品、營銷方法、服務模式、作業流程、風險監控;要進一步注重產品和服務的用戶交互設計，在保證賬戶安全的前提下，盡可能簡化用戶操作，為客戶提供更加高效、便捷的金融服務;可充分運用網站、移動客戶端、微博、微信、社交網站等新媒體平臺開展營銷，實現與客戶之間的交互式接觸，及時、高效地洞察客戶需求，并根據客戶反饋意見持續優化產品，不斷提升客戶體驗。

  四、以打造互聯網金融產業生態系統為目標，開展多元化合作

  互聯網金融營造的是一個開放的經濟環境，任何一個企業都不可能擁有服務整個產業的所有資源，合作是打造產業生態系統的根本。因此，要以打造互聯網金融產業生態系統為目標，積極開展多元化合作。

  建立產業聯盟或企業聯盟，聯合產業鏈上下游企業，促進互聯網金融健康發展。2014年12月，互聯網金融企業社會責任自律聯盟成立，該聯盟將通過評級方式對目前眾多的平臺進行資質認定，評級內容包括風險分散化管理、平臺信息安全管理、認證管理以及平臺真實性等項目。

  通過戰略聯盟合作，提高平臺競爭力。戰略聯盟是目前企業合作普遍采用的形式之一，也是企業重要經營發展戰略之一，戰略聯盟不同于并購，它是將具有互為優勢的企業結合在一起，相互貢獻各自的優勢資源，并沒有發生資產所有權的轉移，戰略聯盟成功的比例較高，這是由戰略聯盟本身特點所決定的。如今，戰略聯盟在互聯網金融發展過程中得到廣泛應用，在推進互聯網金融平臺建設、加快互聯網金融行業發展中發揮了重要作用。

  眾多知名互聯網企業通過收購、控股、參股、成立合資公司等資本經營方式，積極打造產業生態系統。近年來，互聯網和移動互聯網企業收購、參股、成立合資公司等資本經營十分活躍，其目的就是快速進入新興領域，獲得核心技術、資源和業務模式，打造產業生態系統，以提高互聯網金融企業的市場競爭力。隨著移動互聯網金融的大發展，未來互聯網金融并購將更為盛行。

  五、探索可持續的盈利模式

  當前，我國互聯網金融以及移動金融雖然發展迅猛，但由于發展時間還不長，互聯網金融尤其是移動互聯網金融盈利模式尚不成熟，眾多互聯網金融企業仍處于打造平臺、擴大用戶規模的投入階段，良好的盈利模式尚未形成。當然，探索可持續的盈利模式是互聯網金融企業在發展過程中必須花大力氣解決的問題，沒有盈利模式的創新，就不可能有互聯網金融的未來。

  不同的細分領域，盈利模式也有差異。第三方支付的盈利點主要有商家手續費、增值服務以及有效利用沉淀資金產生的利息收入等。電商金融的盈利點主要是貸款利息收入。眾籌模式的盈利點主要是按照成功項目方的融資額向參與者收取一定比例的費用，比如收取相應股權作為平臺中介費用，以及隨著平臺規模擴大而產生的增值服務費用等。P2P網貸的盈利點主要有從借款人收取一次性費用，以及向投資人收取評估和管理費用。余額寶等產品的盈利點為投資債券和協議存款的利息收入等。直銷金融模式的盈利點主要是向合作方收取交易費用、平臺占用費、增值服務費以及廣告收入等。

  雖然互聯網金融的盈利來源比較清晰，但由于目前互聯網金融處于規模發展階段，廣大用戶的消費行為還處在培育階段，急于向平臺雙邊或多邊收費是不明智的，這不利于平臺的打造。因此，互聯網金融企業當前最為緊迫的任務是把平臺做起來，擴大影響力，加強生態系統建設，專注于產品創新和持續提升客戶體驗，在平臺經營過程中探索最適合自己的盈利模式。

  文/孫悅婷(高級顧問)